compoundsimS&P500・オルカン積立のモンテカルロシミュレーター
過去の実データから1,000通りの値動きを生成。積立の結果が、良いときと悪いときでどこまで開くかを確認。
積立投資のモンテカルロシミュレーション
モンテカルロ法で何が分かるか
固定の利回り1つではなく、選んだ過去データに当てはめたモデルから、平常局面と荒れ局面を切り替えながら1,000本のパスを走らせます。結果は1つの数字ではなく幅で示されます：中央値のパスと、下位10%から上位10%の帯です。モデルの仕組みや、過去データが短いほど帯が広がる理由は、下の関連記事で説明しています。
パーセンタイルの読み方
中央値は真ん中の結果で、パスの半分がこれより上、半分が下で終わりました。10〜90パーセンタイルの帯は、10本に1本がその下側を下回り、10本に1本が上側を上回った範囲で、帯が広いほどその指数の変動が計画に加える不確実性が大きいことを表します。中央値を「こうなる」という予測と読まないための注意は、下の関連記事にまとめています。
ドローダウンの見方
ドローダウンとは、残高がそれまでの最高値からどれだけ下にあるかです。レンジのグラフは各年末時点でパスがどこにいるかを示し、ヒストグラムは各パスがいずれかの月に経験した最も深い下落を示します。しきい値は、その深さまで一度でも下げたパスの割合です。初期は積立額が残高に比べて大きいためドローダウンは浅く、後半は残高が支配的になって下落が深くなります。毎月の積立額を0にすると指数そのもののドローダウンが見られます。荒れ局面は数か月続くため下落は何か月かにまたがりますが、2007〜2009年ほど長い下落は実際の歴史よりまれで、ここでの確率は楽観的な可能性があります。
使っている過去データ
月次リターンは、各資産に連動する ETF の月末の配当調整後終値から計算しています（S&P500 は SPY(1993 年〜)、NASDAQ100 は QQQ、米国総合債券は AGG、金は GLD など）。ビットコインは 2014 年以降の価格そのものを使います。「予測レンジ」の i アイコンで、選んだ過去データの対象月と、その間のリターン・ボラティリティを確認できます。いずれも米ドル建てで、円などで積み立てる場合は為替の変動を含めるかどうかを切り替えられます。過去のリターンは将来を保証しません。SOX やビットコインのような変動の大きい資産では帯がかなり広くなります。